Могущественные мировые державы схлестнулись в нешуточном противостоянии. В 1963 году подобные разборки называли холодной войной, ведь реальных боевых действий между соперниками не происходило. Специалисты двух стран в фильме «Форма воды» наращивают военный потенциал. Кроме нового вооружения, не прекращаются эксперименты по созданию совершенных бойцов. Американцы находят неизвестную форму жизни в океане. Существо оказалось гибридом человека и рыбы. Амфибия без проблем могла передвигаться по суше и в воде. В секретной лаборатории проводят детальные исследования странного звена эволюции. Ученые бьются над разгадкой генетического кода, чтобы пополнить армейские ряды универсальными солдатами. Такие воины смогли бы проплывать невероятные расстояния и делать диверсии. Глухонемой девушке Элизе приходится убирать помещения. Она с осуждением относится к бесчеловечным экспериментам. Девушка подружилась с амфибией и начала симпатизировать странному парню. Возникли романтические чувства, подтолкнувшие героиню сделать решающий шаг. Она выпускает возлюбленного на свободу и вместе с ним бежит в неизвестном направлении. Агенты спецслужб отправляются по горячим следам…